Analiza Cash-Flow-ului¶
Raportul de Cash Flow poate fi gasit in platforma in secțiunea Dashboard > Cash Cash-Flow-ului
Este completat si de raportul Încasări si Plăți
Dashboard > Cash Flow
Idei principale:
planifica realist încasările si plățile
incearca sa finantezi investiile pe termen lung din surse de finantare pe termen lung
finantarea bancara este importantă pentru cresterea rentabilitatii capitalului propriu
compara performanta ta cu a altor firme din domeniu, dacă este posibil
nu uita sa planifici plățile de taxe si impozite
TVA-ul nu este al tau
atenție la taxele lunare si trimestriale
Analiza colectare
Analiza colectarii trebuie sa ia in considerare toate aspectele colectarii datoriilor:
cât de repede se „ruleaza” banii,
valoarea neta a sumelor de încasat,
valoarea sumelor cu vechime mai mare decat planificarea/standardul propus.
Viteza de rotatie
Pe scurt, dacă o firma vinde in medie de 30 de lei pe luna si are 90 lei in sold la finalul lunii atunci ruleaza banii cam in 3 luni (90 zile). Aceeasi firma, pentru a avea destui bani sa sustina acesti bani pe care nu ii încasează la clienti va avea tot timpul de 3 ori vânzările lunare in bani blocati la clienti.
Practic orice crestere a vanzarilor va veni mai întâi cu cresterea de 3 ori a sumelor „blocate” la clienti. O vânzare de 40 lei pe luna va duce la cresterea soldului la 120 lei. Diferența de la un sold de 90 lei la 120 lei va trebui finantata de undeva (de la banci, din buzunarul antreprenorului, de la furnizori etc.)
Prin comparatie, dacă firma încasează toate datoriile in interval de o luna atunci va avea la vânzări de 30 lei un sold al datoriilor de la clienti de 30 lei.
O crestere a vanzarilor de 10 lei ar duce la un necesar de finantare tot de 10 lei, incomparabil mai usor de atins.
Analiza pe vechime
Viteza de rotatie este un indicator bazat pe medii, care funcționează corect atunci când sunt multe tranzacții relativ similare. Nu funcționează tot timpul corect atunci când afacerea este in crestere sau in declin.
Dacă comportamentul clienților nu este constant si exista discrepante mari între anumiti clienții si restul atunci trebuie analizate situațiile exceptionale.
Astfel, dacă in exemplul anterior soldul de 90 ron nu este unul mediu ci este datorat unor clienti vechi de 5 luni cu sold de 30 RON si restul soldului este de 60 RON atunci nu putem sa facem presupunerea ca la cresterea vanzarilor vom avea un sold de 120 de ron, ca mai devreme. Mai degraba ar putea fi facuta estimarea ca vânzările de 40 ron ar putea duce la un sold de 30 ron datorii vechi + 2 luni x 40 RON = 110 RON.
De aici vine si necesitatea ca la intervale regulate sa se faca „curatenie” in soldurile de clienti. Nu are rost sa se urmareasca in aceeasi categorie datoriile care sunt extrem de vechi si cu sanse de încasare mici si datoriile curente, care se încasează in circuitul normal.
Limita de credit
Limita de credit, ca la cardurile bancare, se refera la suma totala pe care o considerati acceptata ca sold maxim al unui anumit client.
Calculul limitei de credit pe care o aveti la un funrnizor sau pe care o acceptati de la un client poate varia si in general tine de tipul afacerii, garantiile oferite si durata creditului comercial acordat.
De exemplu dacă cumparati de la un Furnizor bunuri in valoare de 100 ron/ luna si termenul de plata este de 3 luni, o limita de credit rezonabila ar putea fi 300 de lei. Dacă furnizorul anticipeaza ca ati putea totusi sa cresteti cantitatea achizitionata de la el ar putea sa creasca limita la 350 de lei pentru a permite acest tip de crestere fără a reanaliza tot timpul limita de credit.
Unele aplicatii, ca limitare a riscului, permit configurarea unei limite de credit astfel incat un manager sa nu fie nevoie tot timpul sa aprobe sau nu acordarea de credit comercial (întocmirea unei facturi) ci doar atunci când aceasta limita se depășește.